今や多くの投資家が行っている海外FX。実際にXMを始めて、XM 出金日数や出金方法などを調べ実際に投資した後に多くの資金を稼いだ人もいるでしょう。そんな富裕層向けの投資信託が「ヘッジファンド」です。「ヘッジファンドって何？」「ヘッジファンドの良い所や悪い所が知りたい」といった疑問を持った方に向けて、この記事では
- ヘッジファンドとは？
- ヘッジファンドの良い所・悪い所
について解説していきます。この記事を読むことで「ヘッジファンド」についてわかります。是非、最後まで読んでみてください。
ヘッジファンドとは？
ヘッジファンドとは、投資家の資金を運用して様々な手法を用いて投資するオルタナティブ投資の一種です。目的として、市場の乱高下や価格の変動を予測して、リスク回避しながら利益を上げることになります。高いリターンを得られますが、その分リスクも高くなります。最低投資金額も約1000万円と必要資金は高額。限られた投資家のみが対象で、富裕層や個人投資家が対象になっています。
投資スタイル
ヘッジファンドの投資スタイルは、「絶対収益追求型」です。市場の相場がどのような状態でも利益を追求することを目標に、様々な手法や対象を駆使して運用を行います。
ヘッジファンドと一般的な投資信託の違い
ヘッジファンドと一般的な投資信託の違いを「募集形式」「投資家層」「最低投資額」「目標」「報酬」から比較します。
一般的な投資信託
- 募集形式：公募
- 投資家層：不特定多数
- 最低投資額：数千円から数万円
- 目標：市場の動きに応じた成果を出す
- 報酬：固定報酬
ヘッジファンド
- 募集形式：私募
- 投資家層：富裕層の投資家
- 最低投資額：1000万円ほど
- 目標：市場の相場に関係なく利益を出す
- 報酬：固定報酬+成功報酬
ヘッジファンドの良い所・悪い所
ヘッジファンド投資の良い所と悪い所を紹介します。
ヘッジファンドの良い所
- 分散投資ができる
- 市場環境に関係なくリターンを期待できる
- 優秀なプロの投資顧問に資金の運用を委託できる
ヘッジファンドの悪い所
- 手数料などのコストが高い
- 情報開示されないため運用状況が分からない
- 換金性が低い
それぞれ解説していきます。
手数料などのコストが高い
ヘッジファンドは通常の投資信託に比べて運用手数料が高くなります。運用コストの平均的な額は「成功報酬10％から20%＋運用報酬1%から2%」です。成功報酬があるため、通常の投資信託に比べてコストが高くなります。
情報開示されないため運用状況が分からない
通常の投資信託では、投資信託説明書などでどのような銘柄に投資しているかなどの情報が開示されますが、ヘッドファンドの場合は情報開示がありません。あるとしても簡単な情報報告に留まります。情報開示しない理由として、開示すると運用方法などが他のヘッジファンドに利用される恐れがあります。そのリスクを避けるために情報開示には消極的なヘッジファンドが多くいます。
換金性が低い
通常の投資信託では、素早い売却が可能ですが、ヘッジファンドでは解約できる時期が「四半期に1度」など決まっています。ヘッジファンドによっては「解約は四半期ごとに投資額の25%ずつ」というルールの所もあります。そのため、すぐに売却できず、換金性が低い特徴があります。
まとめ
今回は「ヘッジファンド」について解説しました。富裕層限定ではありますが、投資信託を考えている人はヘッジファンドも候補の1つです。ヘッジファンドを購入するには「証券会社を通じて購入する方法」や「プライベートバンクを通じて購入する方法」などがあるため、興味がある方はこの機会に調べてみては如何でしょうか。